Press about us

Comments by Andrey Solovyev, Global Head of DCM at VTB Capital, for Interfax

11 June 2020
Interfax

VEON разместил 5-летние евробонды на 20 млрд руб. под 6,3%



Объем размещения 5-летних евробондов VEON Holdings B.V., дочерней структуры телекоммуникационного холдинга VEON, составил 20 млрд рублей, сообщил "Интерфаксу" источник в банковских кругах.

Доходность выпуска была установлена на уровне 6,3%. Параметры сделки подтвердили банки-организаторы размещения.

Ориентир в ходе формирования книги заявок снижался дважды: изначально он составлял 6,5%, затем - 6,375%. Спрос на долговые бумаги компании по итоговому ориентиру доходности составил порядка 25 млрд рублей, в ходе сбора заявок он достигал 30 млрд рублей.

Организаторами сделки выступили Альфа-банк, Sberbank CIB, Citi и "ВТБ Капитал". Road show выпуска прошло в формате телефонных конференций 8-10 июня.

"Иностранные инвесторы активно участвовали в транзакции, большую часть зарубежного спроса обеспечили инвесторы из Великобритании и континентальной Европы", - сообщил "Интерфаксу" руководитель управления рынков долгового капитала "ВТБ Капитала" Андрей Соловьев.

Сделка стала первым размещением рублевых еврооблигаций для зарубежного эмитента, отметил Соловьев.

"Успешность сделки также обусловлена удачной маркетинговой кампанией, которая была проведена с использованием виртуального road show", - сказал банкир.

Чистый долг VEON на конец марта составлял $7,74 млрд. Рублевая часть долга компании - менее 50%. Выручка VEON в первом квартале 2020 года по МСФО составила $2,097 млрд, EBITDA - $920 млн.

Компания в этом году уже выходила на рынок евробондов, в январе доразместив долговые бумаги с погашением в 2025 году на $300 млн.

Основной выпуск с доходностью 4% годовых и объемом $700 млн компания разместила в октябре прошлого года.

В апреле VEON утвердил глобальную среднесрочную программу размещения еврооблигаций эквивалентным объемом в $6,5 млрд.

Крупнейшим акционером VEON является LetterOne, входящая в "Альфа-групп" Михаила Фридмана и партнеров - ей принадлежит 47,9% акций. Free float компании на Nasdaq составляет 43,8%, еще 8,3% группы находится под управлением голландского траста - штихтинга.

VTB Capital

Federation Tower West, 12, Presnenskaya emb., Moscow, 123100